FONDS professionell Österreich, Ausgabe 1/2024

I m Jahr 2023 sind 145 Milliarden Euro auf dem europäischen Markt in ETFs geflossen, davon 29 Prozent in ETFs, die ESG-Kriterien im abgebildeten Index berücksichtigen (Quelle: Bloomberg, 31.12.2023). Nachhaltigkeitsbezoge- ne ETFs bieten eine breite Diversifikation, Trans- parenz und Liquidität, was sie zu einer attraktiven Wahl für nachhaltig orientierte Anleger macht. Eine Vorreiterin in diesem Segment ist BNP Paribas Asset Management (BNP Paribas AM), eine Fondsgesellschaft, die sich stark auf nach- haltige Investitionen fokussiert. Durch die Integra- tion von Umwelt-, Sozial- und Governance-Krite- rien (ESG) in ihre Anlagestrategien hat BNP Paribas AM eine Palette von ETFs geschaffen, die die Qualitätsstandards des Österreichischen Umweltzeichens erfüllen. Das Österreichische Umweltzeichen 1 für Nachhaltige Finanzprodukte besteht seit dem Jahr 2004 und ist das älteste derartige Label in Europa. Produkte mit dem Österreichischen Umweltzeichen wurden durch einen unabhängigen Gutachter geprüft und deren positive Auswirkungen bestätigt. Ausgezeichnet wurden gleich fünf Aktien-ETFs von BNP Paribas AM, die alle den gleichen Ansatz verfolgen, aber auf die unterschiedlichen Regionen Europa, Eurozone, USA, Japan und entwickelte Märkte global ausgerichtet sind: • BNP PARIBAS EASY MSCI EMU SRI S-SERIES PAB 5% CAPPED UCITS ETF • BNP PARIBAS EASY MSCI EUROPE SRI S-SERIES PAB 5% CAPPED UCITS ETF • BNP PARIBAS EASY MSCI JAPAN SRI S-SERIES PAB 5% CAPPED UCITS ETF • BNP PARIBAS EASY MSCI USA SRI S-SERIES PAB 5% CAPPED UCITS ETF • BNP PARIBAS EASY MSCI WORLD SRI S-SERIES PAB 5% CAPPED UCITS ETF Die angeführten Fonds wurden bereits das dritte Jahr in Folge mit dem FNG-Siegel, einemweite- ren Qualitätsstandard für nachhaltige Geldanla- gen im deutschsprachigen Raum, ausgezeichnet. ETFs, die mit dem FNG-Siegel ausgestattet wur- den, folgen damit nachweislich einem besonders hohen Qualitätsstandard für nachhaltigkeitsbezo- gene Investments. Als erstem ETF-Anbieter wur- de BNP Paribas AM diese Ehre zuteil. „Die Anfor- derungen an nachhaltige Geldanlagen werden immer strenger. Anleger wünschen sich verläss- liche und transparente Anlageprodukte, die den hohen ESG-Standards genügen, idealerweise mit Prüfung durch eine unabhängige Instanz“, erläu- tert Claus Hecher, Regional ETF Head of Sales DACH and Nordics bei BNP Paribas AM. Das Österreichische Umweltzeichen und das FNG-Siegel sind zwei unterschiedliche Zertifizie- rungen, die jeweils verschiedene Aspekte der Nachhaltigkeit abdecken. Die Ausschlusskriterien sind in den Bereichen Waffenindustrie oder fos- sile Brennstoffe sowie Atomkraft ähnlich, darüber hinaus berücksichtigt das Österreichische Um- weltzeichen auch Genforschung in der Analyse. Gefordert wird auch ein Best-in-Class-Ansatz im Konzept, der die Auswahl der Unternehmen eines Sektors mit den besten ESG-Bewertungen fordert. Schließlich wird die Fondsgesellschaft auf institutionelle Glaubwürdigkeit in Bezug auf ESG geprüft. Darunter fallen beispielsweise die Aus- übung von Stimmrechten oder ihr Engagement- Ansatz. BNP Paribas AM ist auch der erste ETF-Anbieter, der die strengen MSCI SRI S-Series PAB 5% Capped Indizes mit Klima-Fokus abbildet. SRI steht für Social Responsible Investment, also für das sozial verantwortliche Anlegen. PAB steht für Paris-Aligned Benchmark. Entsprechende ETFs stehen damit für eine Anlagestrategie im Ein- klang mit dem Pariser Klimaabkommen. Die SRI-PAB-ETFs verbinden also beide Komponen- ten miteinander und sind mit dem anerkannten Österreichischen Umweltzeichen sowie dem FNG-Siegel ausgezeichnet. Wie erfolgt die Indexkonstruktion im Detail? Das SRI-Indexkonzept von MSCI schließt im ersten Schritt Unternehmen aus dem Investmentuniver- sum aus, die in den umstrittenen Geschäftsfel- dern Alkohol, Glücksspiel, Tabak, Rüstung, Feuer- waffen, Pornografie, gentechnisch veränderte Organismen und Kernenergie aktiv sind. Im zwei- ten Schritt werden nach einem Best-in-Class- Ansatz alle Gesellschaften erfasst, die hinsichtlich ihres ESG-Ratings (mindestens „BB“ auf einer siebenstufigen Skala zwischen „AAA“ und „CCC“), ihrer Sektorzugehörigkeit und Unternehmens- größe geeignet sind. Schließlich gelten Mindest- standards bei der Analyse und Überwachung von Kontroversen wie Verstößen gegen inter- nationale Normen der United Nations. Themen sind dabei Umwelt, Menschenrechte, Arbeit- nehmerrechte, Lieferketten sowie die Unterneh- mensführung. BNP Paribas AM bildet eine Indexvariante mit einer Gewichtungsobergrenze in Höhe von 5 Pro- zent pro Titel ab, um eine Konzentration des Indexportfolios zugunsten von Aktien mit hoher Marktkapitalisierung zu vermeiden. Der Zusatz ETFs mit Österreichischem Umweltzeichen – eine Rarität Die Nachfrage nach nachhaltigkeitsbezogenenen Finanzprodukten ist in den vergangenen Jahren signifikant gestiegen, angetrieben von einem wachsenden Bewusstsein für Umwelt- und Sozialverantwortung. In diesem Kontext haben Exchange Traded Funds (ETFs) eine bemerkenswerte Rolle eingenommen, insbesondere solche, die ein Gütesiegel vorweisen können. Österreichisches Umweltzeichen N a c h h a l t i g e F i n a n z p r o d u k t e BNP PARIBAS AM BIETET NACHHALTIGE AKTIEN-ETFS MIT GÜTESIEGEL ANZEIGE