FONDS professionell Österreich, Ausgabe 3/2020

Defensiv: kontinuierlicher Vermögenszuwachs bei geringer Schwankungsbreite. Anlagehorizont: mindestens drei Jahre. Ausgewogen: mittlere Ertragserwartung bei Inkaufnahme von Schwankungen. Der Anteil an schwankungsintensiven Investments liegt in der Regel bei bis zu 60 Prozent. Anlagehorizont: mindestens fünf Jahre. Offensiv: hoher Wertzuwachs bei größeren Wertschwankungen. Die Bandbreite für schwankungsintensive Investments liegt in der Regel zwischen 60 und 100 Prozent. Anlagehorizont: mindestens sieben Jahre. Flexibel: Die Fonds können in eine flexible Bandbreite an schwankungs- intensiven Investments zwischen 0 und 100 Prozent investiert sein. Der Anlagehorizont beträgt sieben Jahre. In den Tabellen auf dieser und der folgenden Doppelseite sind die besten VV-Fonds über drei und über fünf Jahre abgebildet. Die Basis für die Übersicht ist das MMD-Ranking, das die VV-Fonds mit Blick auf ihre Rendite (Ertrag, Outperformance Ratio, Beta-Verteilung) und Risi- kokennzahlen (Volatilität, Maximum Drawdown, Underwater Period) innerhalb ihrer Katego- rien bewertet. Da VV-Fonds per Definition den Anspruch eines aktiven Risikomanagements haben, werden beide Komponenten gleich gewichtet, wobei die Kennzahlen innerhalb der Komponenten unterschiedlich gewichtet sind. Die besten 20 Prozent der Fonds erhalten fünf Sterne, die schlechtesten 20 Prozent nur einen Stern. All jene VV-Fonds, die über beide Betrachtungszeiträume hinweg zu den Besten ihrer Kategorie zählen, werden lediglich in der Übersicht über fünf Jahre aufgeführt. Hier schlägt der längerfristige Erfolg die kurzfristigere Betrachtung. Die betreffenden Fonds sind besonders gekennzeichnet (  ). Wäh- Volumen Performance in % Outperform. Volatilität Recovery Sharpe Perform. TER MMD Ranking rung in Mio. Auflage YTD 2019 1 J. p.a. 3 J. p.a. Ratio 3 J. in % 3 Jahre in % Period* Ratio 3 J. Fee in % 3 Jahre EUR 166,97 25.10.1993 2,86 8,01 1,74 3,04 52,78 3,62 9 0,83 Nein 1,46  EUR 444,39 20.01.2017 2,33 7,46 2,15 2,09 44,44 2,98 16 0,69 Nein 1,45  EUR 565,59 10.01.2017 0,70 13,06 2,51 3,49 69,44 6,52 6 0,53 Nein 0,95  EUR 3.113,75 05.07.2017 1,25 14,66 2,25 4,80 75,00 6,21 7 0,77 Nein 1,50  EUR 16,34 01.03.2001 -1,68 10,72 -0,10 1,55 55,56 5,84 10 0,26 Nein 2,00  EUR 2.205,03 14.07.2015 -0,66 12,82 1,40 2,46 61,11 6,45 16 0,38 Nein 1,63  USD 468,76 30.06.2014 -0,96 14,85 -1,06 4,28 61,11 8,14 14 0,52 Nein 1,49  EUR 2.325,61 12.10.2016 0,52 7,54 0,56 1,60 52,78 5,05 16 0,31 Nein 1,45  EUR 18,18 02.04.2013 -0,03 10,35 1,46 1,83 63,89 5,68 16 0,32 Nein 1,87  EUR 79,33 31.12.2010 -3,26 11,39 -1,47 1,79 58,33 5,09 13 0,35 Ja 1,28  -1,83 7,64 -0,89 0,54 55,56 5,23 19 0,10 USD 1.049,05 08.06.2015 4,87 29,56 10,79 10,02 61,11 10,98 8 0,91 Nein 1,92  EUR 23,57 01.03.2001 -0,70 15,14 2,90 3,53 52,78 8,57 7 0,41 Nein 2,00  CHF 100,40 10.08.1998 -1,70 14,42 1,16 3,26 55,56 7,15 7 0,45 Nein 1,58  EUR 68,30 17.04.2008 4,28 11,13 9,47 4,00 52,78 7,96 16 0,50 Ja 1,75  USD 106,90 30.06.2014 -2,07 18,26 -0,17 4,41 61,11 10,29 7 0,43 Nein 1,70  EUR 43,43 15.10.2007 8,46 16,14 11,43 7,61 61,11 10,68 9 0,71 Ja 2,11  EUR 4.800,55 03.01.2000 6,26 16,33 11,03 7,76 77,78 10,57 7 0,73 Nein 1,97  EUR 28,60 02.11.2004 -2,41 12,02 -0,10 2,56 55,56 7,41 8 0,34 Nein 1,21  EUR 3,41 01.04.2010 -5,39 19,27 -0,10 2,95 58,33 9,73 8 0,30 Ja 1,85  EUR 34,58 02.10.1998 -2,45 18,16 1,47 4,85 66,67 9,26 7 0,52 Nein 1,69  -2,37 11,47 0,67 1,07 52,78 8,01 17 0,13 EUR 9,36 01.03.2001 2,05 19,72 7,98 5,79 50,00 11,29 7 0,51 Nein 1,00  EUR 102,66 03.10.2001 2,71 16,19 6,91 4,09 58,33 10,05 17 0,40 Nein 1,42  CHF 56,77 10.08.1998 -1,85 19,72 3,32 4,62 50,00 9,33 7 0,49 Nein 1,65  EUR 233,58 15.11.2007 -0,56 19,41 5,91 4,15 58,33 12,63 7 0,33 Nein 2,77  GBP 585,90 04.11.1986 -6,20 25,02 1,24 5,08 66,67 12,45 7 0,41 Nein 1,61  EUR 41,98 31.07.2008 -3,84 18,40 1,29 3,37 55,56 10,89 7 0,31 Nein 1,70  EUR 3.218,73 03.09.2014 -10,32 16,06 -7,35 1,38 47,22 9,76 8 0,14 Ja 1,80  USD 214,69 30.06.2014 -4,24 20,75 -0,43 4,06 61,11 12,96 7 0,31 Nein 1,80  EUR 814,94 12.01.2000 -1,99 19,96 5,80 4,65 61,11 12,49 8 0,37 Nein 1,47  EUR 204,74 10.11.2009 -0,95 11,04 7,68 2,41 47,22 8,04 21 0,30 Ja 1,96  -2,77 17,64 3,07 2,57 41,67 11,45 14 0,22 EUR 18,14 29.06.2016 4,70 11,03 7,09 3,75 50,00 6,55 17 0,57 Nein 1,47  EUR 310,55 21.09.2004 0,21 14,62 4,36 2,86 58,33 10,43 7 0,27 Nein 2,12  EUR 19,51 22.09.2006 -4,21 25,08 1,95 5,96 69,44 12,90 7 0,46 Nein 2,84  EUR 26,85 15.05.2007 -2,03 17,23 1,88 3,48 58,33 11,81 7 0,29 Ja 3,09  EUR 11.076,14 02.05.2011 -3,46 12,29 -0,11 1,95 38,89 6,53 10 0,29 Ja 1,56  EUR 556,61 22.06.2009 4,01 11,03 8,73 3,24 58,33 10,75 22 0,30 Nein 2,15  EUR 75,32 17.06.2005 -7,87 20,56 0,62 2,54 50,00 8,62 17 0,29 Nein 1,66  EUR 89,93 18.08.2008 -1,01 16,35 4,14 2,77 61,11 11,80 7 0,23 Nein 2,67  EUR 13,67 13.12.2004 -7,94 12,86 -4,92 0,19 38,89 6,49 17 0,02 Ja 3,22  EUR 17,30 03.01.2011 -7,42 12,80 3,15 2,13 44,44 9,21 12 0,23 Nein 2,13  -1,36 14,22 3,15 1,52 66,67 10,07 21 0,15 *über 3 Jahre in Monaten | Quelle: MMD Analyse & Advisory basierend auf Fondsdaten von , Stichtag:31.8.2020 fondsprofessionell.at 3/2020 67